Els preus dels xips es redueixen, els xips no es venen.En el primer semestre de 2022, a causa de la lenta demanda a laelectrònica de consummercat, la indústria dels xips va donar lloc a una marea de reducció de preus i, a la segona meitat de l'any, la trama es va repetir.
Recentment, les notícies de CCTV van informar que com a component bàsic del sistema de control electrònic,STMicroelectronicsEls xips van ser una vegada un dels productes de xip més buscats el 2021, i la cotització del mercat va augmentar fins als 3.500 iuans, però el 2022, el mateix xip va caure d'un màxim a uns 600 iuans, una caiguda de fins a un 80%.
Casualment, el preu d'un altre xip l'any passat va ser deu vegades diferent del d'aquest any.Els preus dels xips són comparables als de la carn de porc, amunt i avall, el preu més alt i la diferència de preu normal anterior és extremadament exagerada, s'informa que els mitjans de comunicació van informar de 600 iuans de xips STMicroelectronics, el preu normal el 2020 és de només unes desenes de iuans.
La bogeria dels xips sembla haver passat, el núvol fosc que va envoltar tot el cercle tecnològic l'any passat està a punt d'aixecar-se?Segons Bloomberg, la gran majoria de les empreses de xips creuen que aquest mercat calent tindrà un punt d'inflexió important durant molt de temps en el futur, i fins i tot algunes persones són pessimistes que la indústria dels semiconductors marcarà el pitjor declivi en una dècada.
Unes alegries, unes tristeses, una allau de preus de xip, a més de la indústria silenciosa, em temo que hi ha innombrables mercats al carnaval.
01El xip es va caure, però no del tot?
L'allau de preus dels xips és inseparable de la lentitud mundial del consum d'electrònica.
A partir de l'últim informe financer de TSMC, es pot veure que el negoci dels telèfons intel·ligents, que abans donava suport a la meitat del país, ja no és la principal font d'ingressos, i s'espera que la proporció d'aquest negoci continuï disminuint.Segons CINNO Research, els enviaments de terminals SoC per a telèfons intel·ligents de la Xina durant el primer semestre del 2022 van ser d'uns 134 milions, un 16,9% menys interanual.
Pel que fa a l'ordinador, segons l'empresa d'investigació de mercat Mercury Research, durant el segon trimestre d'aquest any, els enviaments de processadors d'ordinadors d'escriptori van caure al nivell més baix en gairebé 30 anys, els enviaments totals de processadors van experimentar la caiguda interanual més gran des de 1984. , les vendes de telèfons intel·ligents de Corea del Sud van caure un 29,2% interanual al juliol, les exportacions d'equips informàtics i auxiliars van caure un 21,9% i els enviaments de xips de memòria van liderar la caiguda amb un descens del 13,5%.
La demanda aigües amunt disminueix, les comandes aigües avall continuen reduint-se i els preus es refreden naturalment.
Tanmateix, cal tenir en compte que aquests xips que tenen preus reduïts no tenen cap paper en la generalització de tota la indústria dels semiconductors.Realment han baixat de preu les xips?Sota la notícia de la "caiguda en picat", encara hi ha fabricants que van anunciar augments de preus en contra de la tendència, com Intel, Qualcomm, Meiman Electronics, Broadcom, etc. planegen augmentar el preu d'alguns dels seus productes amb xips.
Prenent Intel com a exemple, segons Nikkei, Intel ha informat als clients que augmentarà el preu dels productes semiconductors en la segona meitat del 2022 i s'espera que augmenti el preu d'una àmplia gamma de productes com els servidors bàsics i la CPU de l'ordinador. processadors i xips perifèrics, i l'augment varia segons el tipus de xip, el més baix en un dígit, i l'augment màxim pot arribar al 10% al 20%.
Ha pujat el preu de les xips?Es pot dir que el preu dels xips d'electrònica de consum ha baixat sobtadament a causa de la disminució de la demanda, però la demanda de MCU en altres camps d'aplicació continua sent forta, com ara el control d'automoció i industrial, la qual cosa ha provocat l'elevat preu de fitxes relacionades.Des del començament dels enviaments anormals de telèfons mòbils, el futur de la indústria dels xips s'ha qualificat de manera interessant de vendes lenta, però de fet, l'escassetat de xips en algunes indústries no ha acabat.
Especialment els xips d'automòbils, les dades del Fòrum de la indústria de circuits integrats de Xina Nansha 2022 mostren que els productes de xips actuals només poden satisfer la mitjana del 31% de les necessitats dels fabricants d'automòbils, He Xiaopeng de Xpeng Motors també va dir que l'escassetat de xips de la indústria de l'automòbil no ha acabat. , GAC al juny va donar dades que GAC s'enfrontava a una escassetat de xips de fins a 33.000 peces el segon trimestre.
La nova indústria energètica ha anat sense problemes i no es pot subestimar la demanda de xips en el futur.S'informa que el cotxe mitjà necessita utilitzar 500 xips,vehicles de nova energiaestan equipats amb més xips, l'any passat les vendes globals d'automòbils d'uns 81,05 milions d'unitats, és a dir, tota la cadena de la indústria de l'automòbil necessita 40,5 mil milions de xips.
A més, els xips de gamma alta encara es troben a l'altar del mercat, d'una banda, la cadena de la indústria amunt per a xips amb tecnologia de procés avançada mai s'ha esvaït.S'havia informat anteriorment que el xip de 3 nm de TSMC aconseguirà la producció massiva al setembre i Apple serà el primer client a utilitzar el xip de 3 nm de TSMC.
S'informa que Apple inclourà el nou processador A17 l'any vinent, així com el processador de la sèrie M3, que utilitzarà els 3 nanòmetres de TSMC.D'altra banda, hi ha una escassetat d'equips de semiconductors d'alt procés, i la sortida dels processos avançats de 3 nm i 2 nm no està destinada a ser alta, i pot haver-hi una bretxa de subministrament del 10% al 20% el 2024 ~ 2025.
Això fa que sigui encara menys probable que els preus baixin.Tots els indicis ens diuen que les xips estan caient i la indústria no és tan senzilla com sembla.
02 Les xips de consum estan en desavantatge?
Un costat és tranquil, l'altre no és pròsper.
Els xips d'electrònica de consum han passat pel període més gloriós dels dos primers anys i, amb el descens del consum electrònic, finalment han abandonat l'altar.En l'actualitat, moltes empreses de xips han començat a estar ocupades canviant el seu negoci, des dels camps de consum fins a l'automoció i l'enginyeria.TSMC ha enumerat el mercat de l'automòbil com a projecte prioritari en els propers anys, i s'informa que, a la part continental, el negoci d'automoció dels jugadors nacionals de MCU com GigaDevice Innovation, Zhongying Electronics i AMEC també és cada cop més evident. .
Concretament, GigaDevice va entrar a l'etapa de proves de mostres de clients amb el seu primer producte MCU de grau d'automoció al març, i s'espera que assoleixi la producció en massa aquest any;Zhongying Electronics s'utilitza principalment per a la part de l'MCU de control corporal i s'espera que torni a mitjans d'any;AMEC Semiconductor va mostrar la seva determinació de desenvolupar xips d'automoció al seu fullet, i la seva OPI té previst recaptar 729 milions de iuans, dels quals 283 milions de iuans s'utilitzaran per a projectes d'investigació i desenvolupament de xips de grau d'automoció.
Al cap i a la fi, la taxa de localització dels xips de control i informàtica d'automòbils domèstics és inferior a l'1%, la taxa de localització dels sensors és inferior al 4% i la taxa de localització de semiconductors de potència, memòria i comunicacions és del 8%, 8% i 3%, respectivament.La fabricació nacional de vehicles d'energia nova és amenaçadora i tota l'ecologia intel·ligent, inclosa la conducció autònoma, consumirà un gran nombre de semiconductors en la fase posterior.
I fins a quin punt serà difícil seguir amb els xips de consum?
S'havia informat anteriorment que Samsung va suspendre una vegada l'adquisició de totes les unitats de negoci, inclosos panells, telèfons mòbils i xips de memòria, i fins i tot molts fabricants de memòria coreans prendran la iniciativa de reduir els preus en més d'un 5% a canvi de vendes.Nuvoton Technology, especialitzada en electrònica de consum, també va veure augmentar els seus beneficis més de 5,5 vegades l'any passat, amb un benefici net de 7,27 dòlars NT per acció.El comportament es va mantenir estable a l'abril i al maig d'enguany, amb una caiguda dels ingressos un 2,18% i un 3,04% respectivament intermensual.
Potser no s'explica res, però les dades de Wind mostren que fins al 9 de maig, 126 empreses de semiconductors d'arreu del món han anunciat els seus informes financers per al primer trimestre del 2022, de les quals 16 han experimentat una disminució interanual del benefici net o fins i tot una pèrdua.Els xips de consum estan accelerant la seva caiguda en desgracia, i els automòbils i el control industrial s'han convertit en el següent punt de recerca de beneficis al mercat de xips.
Però és realment tan senzill com sembla?
Especialment per a alguns fabricants de xips nacionals, passar del camp de l'electrònica de consum al camp de l'automoció és molt més que la calor del mercat.En primer lloc, els xips domèstics haurien de tenir aigües avall, i el camp del consumidor ocupa el primer lloc, amb un 27%.Fins i tot si mireu el món, el mercat nacional també és el mercat de semiconductors més gran, les dades mostren que el 2021, les vendes de semiconductors del mercat continental xinès van assolir els 29.620 milions de dòlars dels EUA, un augment interanual del 58%, és el mundial. mercat de semiconductors més gran, que representa el 28,9% de les vendes totals de semiconductors del món.
En segon lloc, la pròpia indústria dels xips té un marge de beneficis més gran en els telèfons intel·ligents i els camps relacionats amb 5G.Per exemple, els enviaments de TSMC representen el 70% del mercat de MCU d'automoció, però els xips d'automoció només representen el 3,31% dels seus ingressos de 2020.El primer trimestre de 2022, els segments de telèfon intel·ligent i HPC de TSMC representaran el 40% i el 41% dels ingressos nets respectivament, mentre que el vehicle IOT DCE i altres només representaran el 8%, el 5%, el 3% i el 3% respectivament.
La demanda és menor, però els beneficis encara hi són, i el dilema és probablement el maldecap més gran del mercat dels semiconductors.
03 Després del boom, els consumidors es van delectar?
Quan el preu dels xips es sacseja, els més feliços són els consumidors, els telèfons mòbils, els cotxes i fins i tot els electrodomèstics intel·ligents s'han convertit en la zona de consum de carnaval que s'espera amb freqüència després de la reducció del preu de les xips, especialment els telèfons mòbils.Poc després de l'allau del preu del xip, durant la segona meitat d'aquest any hi havia gent que cridava a les plataformes socials per comprar telèfons mòbils.
Immediatament després es va reduir el preu de l'energia nova, el preu dels productes electrònics i el preu dels electrodomèstics... Veus com aquesta van i vénen.No obstant això, de moment no hi ha una tendència clara sobre si hi haurà una reducció de preus corresponent a la cadena de producte, però, francament, aquesta onada de reducció del preu dels xips no provocarà una reducció de preus a gran escala al mercat de consum.
Primer cop d'ull al camp de la telefonia mòbil més influent, en els darrers anys, els fabricants de telèfons mòbils augmenten constantment els preus, el silenci de gamma baixa, l'arrossegament de gamma alta, la possibilitat de reducció de preus durant un temps és molt baixa.A més, el benefici brut dels fabricants nacionals de telèfons mòbils no ha estat elevat.A la Conferència de Desenvolupadors de Huawei, Yang Haisong, vicepresident del departament de programari empresarial de consum de Huawei, va dir que els beneficis dels fabricants de telèfons mòbils xinesos són lamentablement baixos i que la quota de mercat nacional de telefonia mòbil és més de la meitat, però el benefici és només d'uns 10. %.
A més, el xip està realment a la baixa, però el preu d'altres components no és tan educat, com els sensors i les pantalles, els models de gamma alta s'estan convertint cada cop més en corrent, els fabricants de telèfons mòbils en la cadena de subministrament són, naturalment, cada cop més estrictes, S'informa que OPPO, Xiaomi van personalitzar sensors exclusius per a Sony i Samsung.
D'aquesta manera, és una benedicció per als consumidors que el preu dels telèfons mòbils no augmenti.
Pel que fa a la nova energia, el xip principal que va reduir el preu aquesta vegada no es trobava originalment en el camp de la fabricació d'automòbils, per no parlar, l'augment de preus al cercle dels cotxes d'energia nova durant la primera meitat de l'any no va ser igual, i el La raó darrere d'això no va ser tot un problema amb els xips.El preu dels materials a granel està augmentant, ja sigui níquel, acer, alumini, inclosos els elèctrodes positius i negatius, el preu només augmenta, el cost de les bateries segueix sent elevat i, òbviament, diversos factors no es poden atribuir només al xip.
Per descomptat, el cercle de fabricació d'automòbils no és un petit retorn de xip no es pot veure, ja que aquest any, els xips que emeten llum LED i els xips del conductor tenen una caiguda del preu del 30% al 40%, la qual cosa, sens dubte, jugarà un cert paper amortidor en el cost posterior del propietari del cotxe.
A més dels telèfons intel·ligents, l'impacte més gran dels xips de consum és probablement els dispositius domèstics intel·ligents, com ara aparells d'aire condicionat i refrigeradors, i la demanda de MCU dels tres principals electrodomèstics blancs no és baixa, de 570 milions el 2017 a més de 700. milions el 2022, dels quals els MCU d'aire condicionat representen més del 60%.
Tanmateix, els xips utilitzats en el camp de la llar intel·ligent són bàsicament alguns xips de gamma baixa amb processos endarrerits, que s'oposen diametralment als processos avançats com els 3nm i 7nm, generalment superiors a 28nm o 45nm.Ja sabeu, aquests xips s'utilitzen àmpliament pel seu baix contingut tècnic i el preu unitari no és elevat.
Per a les empreses d'electrodomèstics, la baixa tecnologia significa que fins i tot poden aconseguir l'autosuficiència.El 2017, es va establir la divisió de microelectrònica de Gree;El 2018, Konka va anunciar l'establiment oficial de la divisió de tecnologia de semiconductors;El 2018, Midea va anunciar la seva entrada a la fabricació de xips i va establir Meiren Semiconductor Co., Ltd., i el gener de 2021 es va establir Meiken Semiconductor Technology Co., Ltd., amb una escala actual de producció en massa anual d'uns 10 milions de xips MCU.
Segons estadístiques incompletes, moltes empreses tradicionals d'electrodomèstics com TCL, Konka, Skyworth i Haier han establert el camp dels semiconductors, és a dir, aquest camp no està limitat per xips.
Avall, o no avall?Aquesta reducció del preu del xip s'assembla més a un tir fals, els fabricants aigües amunt estan temporalment descontents, i molt menys els consumidors.
Hora de publicació: 29-12-2022